Нерухомість у Великій Британії: чи то краудфандинг - це новий спосіб приватного фінансування ринку нерухомості Великобританії?

Хмарочос у Боготі, Колумбія; розробка кондо на 95 одиниць у Манхеттені, Нью-Йорк; та фінансування для того, щоб олімпійців отримати з тренувальних майданчиків у своїх рідних містах, щоб отримати пишність Олімпійських ігор 2016 року в Рио. Обсяг для краудфандингу настільки ж широкий, як і сучасний економічний ринок, і сектори, які виграють від цієї фінансової інновації, так само широкі. За власний рахунок я вклав кошти на краудфандингову кампанію приватної школи в Британському Мідлендсі та схему нових квартир у місті Манчестер, лише щоб навести пару, хоча я просто міг легко інвестувати в ресторан бізнес, пентхаус у Лондоні чи навіть вторинний постачальник позик. Ця різноманітність та гнучкість є безперечно провідним фактором сплеску, яким користується цей сектор в останні роки.

Слід визнати, що краудфандинг - це двостороння соціальна взаємодія, і оскільки сектор стає все більш основним, не тільки отримувачі коштів натовпу отримують користь. Фізичні особи та підприємства, які вкладають гроші в кредитні кошти та інвестиції, користуються все більшим вибором та контролем над своїми особистими портфельними інвестиціями. Ця простота у можливості диверсифікуватись у різних секторах, місцях розташування та розмірах інвестицій означає, що майже кожен може отримати доступ до інвестицій, що відповідають їхнім особистим цілям та ризикують апетит.

Одночасно з цим ступенем вибору та різноманітністю є різний рівень прибутковості пропозиції. У Великобританії майже в усіх точках уздовж спектру ризиків є інвестиції з фінансуваннями та P2P (однорангові кредити для фізичних осіб та підприємств), будь-які інвестиції у власність та бізнес з низьким рівнем ризику, які можуть платити лише три-чотири відсотки, або для тих, хто шукає більш високу прибутковість, є розробники нерухомості та торгові підприємства, які збирають гроші від краудфандерів при очікуваній віддачі в розмірі 10% + на заборгованості (позиці), або, можливо, навіть краще (або гірше, якщо бізнес не матиме успіху) при інвестуванні для придбання власного капіталу в бізнесі, що фінансується.

Щоб зрозуміти, яким чином інвестори та позичальники отримують вигоду від сектору краудфандингу, може допомогти зрозуміти, як саме працює система. Простіше кажучи, потрібно мати посередника, когось зібрати гроші з маси внесків ("натовпу") та ефективно управляти цими коштами, щоб позичальник міг отримати гроші з правильної причини та в потрібний час . Ці посередники - це краудфандинг та компанії P2P, або «платформи». Ця послуга організації та управління - це те, що платформи краудфандингу надають на ринку, де ми можемо провести слабке порівняння зі послугами інвестиційної компанії чи брокера, ключовою відмінністю є те, що інвестиційна компанія може запропонувати консультаційну послугу з управління вашими кошти, тоді як у випадку краудфандингу контроль і прийняття рішень сидять безпосередньо з інвестором.

Обсяги транзакцій у просторі краудфандингу та альтернативних фінансів (AltFi) не зазнали колосального зростання протягом останніх 3 років, і цей сектор отримав все більшу позицію на ринках, у тому числі на ринку власності у Великобританії. У порівнянні з річним порівнянням зростання частки ринку, у квітні 2015 року банки позичали на 30 млрд. Фунтів стерлінгів (приблизно 38,2 млрд. Дол. США) МСП у Великобританії, тоді як у тому ж місяці 2016 року це зменшилось до 16 млрд. Фунтів стерлінгів. (приблизно 20,3 млрд. дол. США) Незважаючи на те, що весь цей розрив у фінансуванні не був зібраний сектором краудфандингу, саме альтернативний простір фінансування в цілому виграв від втрати ринковою часткою банків. Більш конкретно, що стосується краудфандингу у власність Великобританії, повідомлялося, що лише минулого року інвестори внесли 609 млн. Фунтів стерлінгів (приблизно 775,7 млн. Дол. США) на інвестиції у власність у Великобританії.

Оскільки ширший сектор власності у Великобританії залишається надійним, навіть в нинішню епоху Brexit, інші постачальники платформ сказали мені, що конвеєр нерухомості, що фінансується, триває так само сильно, як ніколи. Як модель фінансування, яка все частіше визнається цілком прийнятним способом розвитку фінансування, інвестори та забудовники також намагаються перейти цю межу в розмірі 1 млрд. Фунтів стерлінгів (приблизно 1,36 млрд. Дол. США) щорічно у не надто віддаленій майбутнє

Ми вже відзначили терміни "краудфандинг" та "P2P", тому це може допомогти визначити, що це таке, і як вони відрізняються. Простіше кажучи, краудфандинг все більше стає умовою за замовчуванням для інвестування в акціонерний капітал, де гроші, які ви вносите в «кампанію», купуватимуть вам частку або частку в компанії, що стоїть за цією кампанією. Поряд з цим P2P, який є еквівалентом заборгованості, і дозволяє члену натовпу позичати кошти разом з іншими натовпними інвесторами. P2P, як правило, забезпечує фіксовану віддачу від позичених коштів, і незалежно від того, внесите ви як борг чи власний капітал, майже кожен вид бізнесу може бути профінансований за будь-якою моделлю. Хоча це може припустити, що існує лише дві версії краудфандингу, я б невдовзі зазначив, що варіації між моделями, які використовує кожна платформа, помітні.Структурована та гібридна пропозиція через те, що вона є специфічною для сектору, дає як інвесторам, так і фондоутримувачам все більше можливостей для фінансового залучення.

Отже, куди воно піде звідси? Оскільки прибутковість пропозицій від банків залишається незначною, а прибутковість по золотам та найвищій оренді нерухомості стискаються до точки, що ледь відповідає інфляції, це представляється яскравим горизонтом для сектору, де ми пропонуємо рішення для тих, хто потребує позичати кошти, а також різноманітність, вибір та високий рівень конкурентоспроможності для тих, хто хоче отримати понад середню віддачу від своїх грошей.

Ця стаття вперше була опублікована в журналі Palace 17